债券久期例题
@雕虹5486：一个关于债券久期的计算问题如果某面值100元,票面利率为10%的5年期债券,连续复利的年收益率为11%,即y=11%.(1)计算该债券的麦考利久期(2)若利... - 作业帮
能夜18054891618…… [答案] 债券息票为10元,价格用excel计算得,96.30元久期=(1*10/(1+11%)^1+2*10/(1+11%)^2+3*10/(1+11%)^3+4*10/(1+11%)^4+5*10/(1+11%)^5+5*100/(1+11%)^5)/96.30=4.15若利率下降1个百分点,债券价格上升=4.15*1%=4.15%变化后...
@雕虹5486：求债券组合久期求下列组合债券久期:A:面值10000 价格98 久期7B面值20000 价格96 久期10C面值10000 价格110 久期12 - 作业帮
能夜18054891618…… [答案] 久期是按照市场价值进行加权计算的A债券价值=10000*98%=9800B债券价值=20000*96%=19200C债券价值=10000*110%=11000组合总价值=9800+19200+11000=40000组合的久期,按照市场价值和各自的久期进行计算,组合久期=(9800...
@雕虹5486：一种3 年期债券的息票率为6%,每年支付一次利息,到期收益率为6%,请计算该债 券的久期.具体题目是这样的一种3 年期债券的息票率为6%,每年支付... - 作业帮
能夜18054891618…… [答案] 假设债券面值100 则债券现在价格也是100 因为息票率与到期收益率相等,债券平价发行D=[6/(1+6%)·1+6/(1+6%)²·2+106/(1+6%)³·3]/100=2.85年如果债券到期收益率为10%则债券现在价格B=90.05 债券价格变...
@雕虹5486：关于债券组合久期的计算A债券市值6000万元,久期为7.B债券市值4000万元久期为10,则A和B的债券组合的久期为多少? - 作业帮
能夜18054891618…… [答案] 债券组合的久期,是按照市值加权计算的,A债券的权重是60%,B债券的权重是40% 组合的久期=60%*7+40%*10=8.2
@雕虹5486：金融久期及凸性计算题面值1000美元,息票率和收益率均为8%的6年期欧洲美元债券,求:1)该债券久期D2)当收益率从8%上升到8.01%时,该债券价格... - 作业帮
能夜18054891618…… [答案] 看了这个帖子才知道Duration和Convexity的中文翻译是“久期”和“凸性”... 1. Modified Duration = (1 * PVCF1 + 2 * PVCF2 + ... + n * PVCFn)/(k * Price)(1 + yield/k) 其中: PVCF是每笔资金流的现值. k是每年付款的次数.你说是欧洲美元债券,...
@雕虹5486：某债券面值100元,票面利率5%,每年付息,期限2年.如果到期收益率为6%,那么债券的久期为多少? -
能夜18054891618…… 第一题) 这个是债券定价问题:合理发行价=(100*5%)/1.04+5/1.04^2+100/1.04^2;就是把每年的利息和到期时的本金按市场利率4%进行折现,就得债券的合理发行价了; 第二题) 这个是金边债券的问题 价格=100*5%/0.045 ;就是用每年...
@雕虹5486：1)计算一个债券的修正久期、、请给出详细解答过程 1)计算一个债券的修正久期,其麦考利久期为13.083.假设市场利率为11.5%;且半年付息一次: - 作业帮
能夜18054891618…… [选项] A. 13.083; B. 12.732; C. 12.459; D. 12.371
@雕虹5486：一种3年期债券的票面利率是6%,每年支付一次利息,到期收益率为6%,请计算该债券的久期 -
能夜18054891618…… 假设债券面值100 则债券现在价格也是100 因为息票率与到期收益率相等,债券平价发行:D=[6/(1+6%)·1+6/(1+6%)²·2+106/(1+6%)³·3]/100=2.85年. 债券价格变为-9.95%D'[6/(1+10%)·1+6/(1+10%)²·2+106/(1+10%)³·3]/90.05=2....
@雕虹5486：假设有一种债券的面值为100元,到期期限6年,息票率为7%,按年支付利息.如果债券以面值出售, -
能夜18054891618…… 若按面值出售,市场利率等于息票率,也是7%,久期=[7/(1+7%)+7*2/(1+7%)^2+7*3/(1+7%)^3+7*4/(1+7%)^4+7*5/(1+7%)^5+7*6/(1+7%)^6+100*6/(1+7%)^6]/100=5.1 若到期收益率为8%,则债券价格=7/(1+8%)+7/(1+8%)^2+7/(1+8%)^3+7/(1+8%...
@雕虹5486：某债券以面值1000元发售,2年后到期,票面利率为7%,每年付息一次? -
能夜18054891618…… 久期=(1*1000*7%/(1+7%)+2*1000*(1+7%)/(1+7%)^2)/1000=1.9346 修正久期=1.9346/(1+7%)=1.808 债券价格=1000+1000*1.808*(7%-6.3%)=1012.656元
能夜18054891618…… [答案] 债券息票为10元,价格用excel计算得,96.30元久期=(1*10/(1+11%)^1+2*10/(1+11%)^2+3*10/(1+11%)^3+4*10/(1+11%)^4+5*10/(1+11%)^5+5*100/(1+11%)^5)/96.30=4.15若利率下降1个百分点,债券价格上升=4.15*1%=4.15%变化后...
@雕虹5486：求债券组合久期求下列组合债券久期:A:面值10000 价格98 久期7B面值20000 价格96 久期10C面值10000 价格110 久期12 - 作业帮
能夜18054891618…… [答案] 久期是按照市场价值进行加权计算的A债券价值=10000*98%=9800B债券价值=20000*96%=19200C债券价值=10000*110%=11000组合总价值=9800+19200+11000=40000组合的久期,按照市场价值和各自的久期进行计算,组合久期=(9800...
@雕虹5486：一种3 年期债券的息票率为6%,每年支付一次利息,到期收益率为6%,请计算该债 券的久期.具体题目是这样的一种3 年期债券的息票率为6%,每年支付... - 作业帮
能夜18054891618…… [答案] 假设债券面值100 则债券现在价格也是100 因为息票率与到期收益率相等,债券平价发行D=[6/(1+6%)·1+6/(1+6%)²·2+106/(1+6%)³·3]/100=2.85年如果债券到期收益率为10%则债券现在价格B=90.05 债券价格变...
@雕虹5486：关于债券组合久期的计算A债券市值6000万元,久期为7.B债券市值4000万元久期为10,则A和B的债券组合的久期为多少? - 作业帮
能夜18054891618…… [答案] 债券组合的久期,是按照市值加权计算的,A债券的权重是60%,B债券的权重是40% 组合的久期=60%*7+40%*10=8.2
@雕虹5486：金融久期及凸性计算题面值1000美元,息票率和收益率均为8%的6年期欧洲美元债券,求:1)该债券久期D2)当收益率从8%上升到8.01%时,该债券价格... - 作业帮
能夜18054891618…… [答案] 看了这个帖子才知道Duration和Convexity的中文翻译是“久期”和“凸性”... 1. Modified Duration = (1 * PVCF1 + 2 * PVCF2 + ... + n * PVCFn)/(k * Price)(1 + yield/k) 其中: PVCF是每笔资金流的现值. k是每年付款的次数.你说是欧洲美元债券,...
@雕虹5486：某债券面值100元,票面利率5%,每年付息,期限2年.如果到期收益率为6%,那么债券的久期为多少? -
能夜18054891618…… 第一题) 这个是债券定价问题:合理发行价=(100*5%)/1.04+5/1.04^2+100/1.04^2;就是把每年的利息和到期时的本金按市场利率4%进行折现,就得债券的合理发行价了; 第二题) 这个是金边债券的问题 价格=100*5%/0.045 ;就是用每年...
@雕虹5486：1)计算一个债券的修正久期、、请给出详细解答过程 1)计算一个债券的修正久期,其麦考利久期为13.083.假设市场利率为11.5%;且半年付息一次: - 作业帮
能夜18054891618…… [选项] A. 13.083; B. 12.732; C. 12.459; D. 12.371
@雕虹5486：一种3年期债券的票面利率是6%,每年支付一次利息,到期收益率为6%,请计算该债券的久期 -
能夜18054891618…… 假设债券面值100 则债券现在价格也是100 因为息票率与到期收益率相等,债券平价发行:D=[6/(1+6%)·1+6/(1+6%)²·2+106/(1+6%)³·3]/100=2.85年. 债券价格变为-9.95%D'[6/(1+10%)·1+6/(1+10%)²·2+106/(1+10%)³·3]/90.05=2....
@雕虹5486：假设有一种债券的面值为100元,到期期限6年,息票率为7%,按年支付利息.如果债券以面值出售, -
能夜18054891618…… 若按面值出售,市场利率等于息票率,也是7%,久期=[7/(1+7%)+7*2/(1+7%)^2+7*3/(1+7%)^3+7*4/(1+7%)^4+7*5/(1+7%)^5+7*6/(1+7%)^6+100*6/(1+7%)^6]/100=5.1 若到期收益率为8%,则债券价格=7/(1+8%)+7/(1+8%)^2+7/(1+8%)^3+7/(1+8%...
@雕虹5486：某债券以面值1000元发售,2年后到期,票面利率为7%,每年付息一次? -
能夜18054891618…… 久期=(1*1000*7%/(1+7%)+2*1000*(1+7%)/(1+7%)^2)/1000=1.9346 修正久期=1.9346/(1+7%)=1.808 债券价格=1000+1000*1.808*(7%-6.3%)=1012.656元
