期权买卖双方的损益图
@燕竹5634：看涨期权买卖双方盈余情况 -
濮进13693497533…… 期权的交易是一种零和游戏.卖方的盈亏与卖方的盈亏相反.在看涨期权中,买方付出的是权利金,其最大的亏损就是权利金,其盈利是无限的.对于卖方来说,其盈利只有权利金,亏损却是无限的.举个例子,某投资者以5元的价格,买入某...
@燕竹5634：看涨期权和看跌期权那个买卖方的收益曲线看不懂诶,求大神帮忙 -
濮进13693497533…… 首先,收益曲线是为期权到期日当天时间股价表现为买卖双方带来的可能收益(Cross-Sectional Payout) 收益曲线纵轴为收益,横轴为到期日当天股价,所表现的是该期权到期收益与当日标的物价格的关系. 以看涨期权买家为例,收益线会在横轴上低于0点直线延伸(于纵轴0的距离为期权价格,表示收益是等于期权价格的负数),直到超过横轴标记的X点(也就是执行价),随后收益线斜直线往上,代表相对比例的收益.
@燕竹5634：什么叫期权 -
濮进13693497533…… 期权(Option),是一种选择权,指是一种能在未来某特定时间以特定价格买入或卖出一定数量的某种特定商品的权利.它是在期货的基础上产生的一种金融工具,给予买方(或持有者)购买或出售标的资产(underlying asset)的权利.期权的持有者可以在该项期权规定的时间内选择买或不买、卖或不卖的权利,他可以实施该权利,也可以放弃该权利,而期权的出卖者则只负有期权合约规定的义务.
@燕竹5634：以看跌期权构建蝶式价差交易,其损益图和损益值该如何? -
濮进13693497533…… 以看跌期权构建的蝶式价差交易有两种1、买入看跌期权蝶式套利,即各买入一个较低和较高执行价格的看跌期权,同时卖出两个中间执行价格的看跌期权.这种套利模式适用于认为价格将不会较大波动的情况下,最大的收益为:居中执行价格-低执行价格-净权利金;最大损失为净权利金.损益图如下:(图形来自期货从业考试教材实例)2、卖出看跌期权蝶式套利,即各卖出一个较低和较高执行价格的看跌期权,同时买入两个中间执行价格的看跌期权.这种套利模式适用于认为价格将大幅波动的情况下,最大的收益为:净权利金;最大损失为居中执行价格-低执行价格-净权利金.可见,卖出看跌期权蝶式套利与买入看跌期权蝶式套利刚好相反,因此在损益图上,只需将上图调一个个即可.
@燕竹5634：什么是期权呢? -
濮进13693497533…… 一、期权的概念 期权是一种能在未来特定时间以特定价格买进或卖出一定数量的特定资产的权利. 期权交易是一种权利的交易.在期货期权交易中,期权买方在支付了一笔费用(权利金)之后,获得了期权合约赋予的、在合约规定时间,按事...
@燕竹5634：下列图形中,()是买入认购期权的损益图 - 上学吧技能鉴定
濮进13693497533…… 国外的期货和期权交易和国内不同,国内全部是场内(通过交易所的交易系统)交易,因而交易数据是即时公开的.而国外有一部分是场外交易,尤其是LME的期权交易,绝大部分都是场外交易,又称“暗仓”. 这样的话,普通交易者就很难掌握整个市场的交易情况,无法把握多空对比的趋势.但是所有场外交易的结果,都要在某个时间段内向外公布,可能是每个月或每个季度的某一天,以便交易者根据交易情况对自己的头寸作出提前处理准备,这个日子就是“期权宣告日”. 商业性的投资基金等有各种渠道能了解到场外交易的大致数据,因此就拥有交易上的相对优势,在期权宣告日到来前,可以提前处理自己的头寸,以获得有利的结果,而信息不灵通的交易者则处于相对劣势的地位.
@燕竹5634：什么是期权 -
濮进13693497533…… 期权是一种关于决定权的合约.合约持有人拥有是否执行一项买卖相关资产的决定权. 权买方于缴付期权金予卖方后便拥有决定权,可在合约到期前决定是否以议定之条款买入或卖出相关的资产. 期权卖方于收取期权金后便丧失有关决定权,处于被动位置.倘若在期权到期前,买方行使决定权根据协议条款买入或卖出相关资产,卖方便必须履行有关责任. 买入期权合约后而并未于市场平仓者即谓持有长仓,亦称为期权持有者.若要平掉期权长仓,期权持有者可于市场卖出相同之合约. 卖出期权合约后而并于未市场平仓者即谓持有短仓,亦称为期权沽出者.若要平掉期权短仓,期权沽出者可于市场买入相同之合约. 除特别说明以外,股票期权参考教育站内叙述的买入或卖出短仓均为开新仓之持仓.
@燕竹5634：期权购买方何时行权,何时收益,期权卖方是如何盈利的请画图并写出详细过程? -
濮进13693497533…… 期权是有固定的时间去行权的,比如周三周四.行权是在不平仓的,前提下的,没有平仓,才会面临行权的.卖方赚取得就是权利金.如需开通全包1.8元一张的期权账户,随时可办.
@燕竹5634：市场上有一种针对AB公司股票的看涨期权,期权的执行价格为97美元,期权费为6美元,忽略交易费用, -
濮进13693497533…… 持有至结算日,股价100美元时,持有方亏3美元,卖出方赚3美元
濮进13693497533…… 期权的交易是一种零和游戏.卖方的盈亏与卖方的盈亏相反.在看涨期权中,买方付出的是权利金,其最大的亏损就是权利金,其盈利是无限的.对于卖方来说,其盈利只有权利金,亏损却是无限的.举个例子,某投资者以5元的价格,买入某...
@燕竹5634：看涨期权和看跌期权那个买卖方的收益曲线看不懂诶,求大神帮忙 -
濮进13693497533…… 首先,收益曲线是为期权到期日当天时间股价表现为买卖双方带来的可能收益(Cross-Sectional Payout) 收益曲线纵轴为收益,横轴为到期日当天股价,所表现的是该期权到期收益与当日标的物价格的关系. 以看涨期权买家为例,收益线会在横轴上低于0点直线延伸(于纵轴0的距离为期权价格,表示收益是等于期权价格的负数),直到超过横轴标记的X点(也就是执行价),随后收益线斜直线往上,代表相对比例的收益.
@燕竹5634：什么叫期权 -
濮进13693497533…… 期权(Option),是一种选择权,指是一种能在未来某特定时间以特定价格买入或卖出一定数量的某种特定商品的权利.它是在期货的基础上产生的一种金融工具,给予买方(或持有者)购买或出售标的资产(underlying asset)的权利.期权的持有者可以在该项期权规定的时间内选择买或不买、卖或不卖的权利,他可以实施该权利,也可以放弃该权利,而期权的出卖者则只负有期权合约规定的义务.
@燕竹5634：以看跌期权构建蝶式价差交易,其损益图和损益值该如何? -
濮进13693497533…… 以看跌期权构建的蝶式价差交易有两种1、买入看跌期权蝶式套利,即各买入一个较低和较高执行价格的看跌期权,同时卖出两个中间执行价格的看跌期权.这种套利模式适用于认为价格将不会较大波动的情况下,最大的收益为:居中执行价格-低执行价格-净权利金;最大损失为净权利金.损益图如下:(图形来自期货从业考试教材实例)2、卖出看跌期权蝶式套利,即各卖出一个较低和较高执行价格的看跌期权,同时买入两个中间执行价格的看跌期权.这种套利模式适用于认为价格将大幅波动的情况下,最大的收益为:净权利金;最大损失为居中执行价格-低执行价格-净权利金.可见,卖出看跌期权蝶式套利与买入看跌期权蝶式套利刚好相反,因此在损益图上,只需将上图调一个个即可.
@燕竹5634：什么是期权呢? -
濮进13693497533…… 一、期权的概念 期权是一种能在未来特定时间以特定价格买进或卖出一定数量的特定资产的权利. 期权交易是一种权利的交易.在期货期权交易中,期权买方在支付了一笔费用(权利金)之后,获得了期权合约赋予的、在合约规定时间,按事...
@燕竹5634：下列图形中,()是买入认购期权的损益图 - 上学吧技能鉴定
濮进13693497533…… 国外的期货和期权交易和国内不同,国内全部是场内(通过交易所的交易系统)交易,因而交易数据是即时公开的.而国外有一部分是场外交易,尤其是LME的期权交易,绝大部分都是场外交易,又称“暗仓”. 这样的话,普通交易者就很难掌握整个市场的交易情况,无法把握多空对比的趋势.但是所有场外交易的结果,都要在某个时间段内向外公布,可能是每个月或每个季度的某一天,以便交易者根据交易情况对自己的头寸作出提前处理准备,这个日子就是“期权宣告日”. 商业性的投资基金等有各种渠道能了解到场外交易的大致数据,因此就拥有交易上的相对优势,在期权宣告日到来前,可以提前处理自己的头寸,以获得有利的结果,而信息不灵通的交易者则处于相对劣势的地位.
@燕竹5634：什么是期权 -
濮进13693497533…… 期权是一种关于决定权的合约.合约持有人拥有是否执行一项买卖相关资产的决定权. 权买方于缴付期权金予卖方后便拥有决定权,可在合约到期前决定是否以议定之条款买入或卖出相关的资产. 期权卖方于收取期权金后便丧失有关决定权,处于被动位置.倘若在期权到期前,买方行使决定权根据协议条款买入或卖出相关资产,卖方便必须履行有关责任. 买入期权合约后而并未于市场平仓者即谓持有长仓,亦称为期权持有者.若要平掉期权长仓,期权持有者可于市场卖出相同之合约. 卖出期权合约后而并于未市场平仓者即谓持有短仓,亦称为期权沽出者.若要平掉期权短仓,期权沽出者可于市场买入相同之合约. 除特别说明以外,股票期权参考教育站内叙述的买入或卖出短仓均为开新仓之持仓.
@燕竹5634：期权购买方何时行权,何时收益,期权卖方是如何盈利的请画图并写出详细过程? -
濮进13693497533…… 期权是有固定的时间去行权的,比如周三周四.行权是在不平仓的,前提下的,没有平仓,才会面临行权的.卖方赚取得就是权利金.如需开通全包1.8元一张的期权账户,随时可办.
@燕竹5634：市场上有一种针对AB公司股票的看涨期权,期权的执行价格为97美元,期权费为6美元,忽略交易费用, -
濮进13693497533…… 持有至结算日,股价100美元时,持有方亏3美元,卖出方赚3美元
