capm的alpha
@农背2123：对冲基金中阿尔法和贝塔指的是什么 -
廖剂13391977833…… 我会在下面给你解释一下,但是建议如果你想了解alpha和beta的话,可以先去学习一下CAPM模型,这是股票定价理论中非常基础也非常重要的模型. 阿尔法值 阿尔法值是计算在同一风险水准(贝他值)之下,基金的实际回报与预期回报之间...
@农背2123：学渣弱弱的问一个问题,什么叫阿尔法资产值? -
廖剂13391977833…… 阿尔法资产值(也叫詹森指数Jenson),是以资本资产定价模型(CAPM)为基础,衡量基金相对业绩(即能否战胜市场)的一种指标.这是基本的概念,看来同学你真的是学渣,还是要认真学习啊.
@农背2123：阿尔法系数是什么? -
廖剂13391977833…… 阿尔法系数是一投资或基金的绝对回报(Absolute Return) 和按照 β 系数计算的预期风险回报之间的差额.简单来说,实际风险回报和平均预期风险回报的差额即 α 系数. 阿尔法系数, α系数 Alpha(α) Coefficient 定义: α系数是一投资或基金...
@农背2123：基金中的阿尔法系数是什么? -
廖剂13391977833…… 阿尔法系数(α)是基金的2113实际收益和按照贝塔系数(β)计算的期望收益之间的差额.其计5261算方法如下:超额收益是基金的收益减去4102无风险投资收益(在中国为一年期银行定期存1653款收益);期望收益是β系数和市场收益的乘积,反映基金由于市专场整体变动而获得的收属益;超额收益和期望收益的差额即α系数.
@农背2123：CAPM公式里面的Beta值是整个股票市场是一样的,还是说一个公司一个Beta值?
廖剂13391977833…… 是一个公司一个Beta值 BETA值表示一个公司的股价与整个市场的联动程度.所以,自然是一个公司一个值.
@农背2123：资本资产定价模型中,阿尔法大于零是说明资产被低估还是高估? -
廖剂13391977833…… 低估,因为alpha>0说明市场对该股要求的回报率高,要求回报率高的情况下股价(也就是现值)会更低.
@农背2123：什么叫股票的亚尔法系数和贝塔系数? -
廖剂13391977833…… α系数是一投资或基金的绝对回报(Absolute Return) 和按照 β 系数计算的预期回报之间的差额. 绝对回报(Absolute Return)或额外回报(Excess Return)是基金/投资的实际回报减去无风险投资收益(在中国为 1 年期银行定期存款回报 )....
@农背2123：BETA指标怎么用 -
廖剂13391977833…… alpha指标是基金资产组合投资绩效的衡量指标,该指标是经风险调整后的收益指标,正(负)值表明基金的投资收益表现要高(低)于基金资产风险(用beta值衡量)所对应的收益水平.当基金资产组合的收益与市场指数收益高度相关时,Alpha和beta是非常有效的投资绩效衡量指标.Alpha值一般都是年利率化的. beta指标是投资组合系统性风险的衡量指标. 两指标基于CAPM模型
@农背2123：何为詹森指数(阿尔法值)? -
廖剂13391977833…… 优秀的基金产品在于能够通过主动投资管理,追求超越大盘的业绩表现.这说明基金投资不仅要有收益,更要获得超越市场平均水准的超额收益.将这一投资理念量化后贯彻到基金产品中来,就是要通过主动管理的方式,追求詹森指数(或称阿...
@农背2123：β系数与资本资产定价模型的CAPM应用 -
廖剂13391977833…… CAPM已被广泛用于证券投资分析,从投资者的角度看,CAPM具有以下含义:1.投资者要求的必要报酬率部分地决定于无风险利率;2.投资收益率与市场总体收益期望之间的相关程度对于必要报酬率有显著影响;3.任何投资者都不可能回避市...
廖剂13391977833…… 我会在下面给你解释一下,但是建议如果你想了解alpha和beta的话,可以先去学习一下CAPM模型,这是股票定价理论中非常基础也非常重要的模型. 阿尔法值 阿尔法值是计算在同一风险水准(贝他值)之下,基金的实际回报与预期回报之间...
@农背2123：学渣弱弱的问一个问题,什么叫阿尔法资产值? -
廖剂13391977833…… 阿尔法资产值(也叫詹森指数Jenson),是以资本资产定价模型(CAPM)为基础,衡量基金相对业绩(即能否战胜市场)的一种指标.这是基本的概念,看来同学你真的是学渣,还是要认真学习啊.
@农背2123：阿尔法系数是什么? -
廖剂13391977833…… 阿尔法系数是一投资或基金的绝对回报(Absolute Return) 和按照 β 系数计算的预期风险回报之间的差额.简单来说,实际风险回报和平均预期风险回报的差额即 α 系数. 阿尔法系数, α系数 Alpha(α) Coefficient 定义: α系数是一投资或基金...
@农背2123：基金中的阿尔法系数是什么? -
廖剂13391977833…… 阿尔法系数(α)是基金的2113实际收益和按照贝塔系数(β)计算的期望收益之间的差额.其计5261算方法如下:超额收益是基金的收益减去4102无风险投资收益(在中国为一年期银行定期存1653款收益);期望收益是β系数和市场收益的乘积,反映基金由于市专场整体变动而获得的收属益;超额收益和期望收益的差额即α系数.
@农背2123：CAPM公式里面的Beta值是整个股票市场是一样的,还是说一个公司一个Beta值?
廖剂13391977833…… 是一个公司一个Beta值 BETA值表示一个公司的股价与整个市场的联动程度.所以,自然是一个公司一个值.
@农背2123：资本资产定价模型中,阿尔法大于零是说明资产被低估还是高估? -
廖剂13391977833…… 低估,因为alpha>0说明市场对该股要求的回报率高,要求回报率高的情况下股价(也就是现值)会更低.
@农背2123：什么叫股票的亚尔法系数和贝塔系数? -
廖剂13391977833…… α系数是一投资或基金的绝对回报(Absolute Return) 和按照 β 系数计算的预期回报之间的差额. 绝对回报(Absolute Return)或额外回报(Excess Return)是基金/投资的实际回报减去无风险投资收益(在中国为 1 年期银行定期存款回报 )....
@农背2123：BETA指标怎么用 -
廖剂13391977833…… alpha指标是基金资产组合投资绩效的衡量指标,该指标是经风险调整后的收益指标,正(负)值表明基金的投资收益表现要高(低)于基金资产风险(用beta值衡量)所对应的收益水平.当基金资产组合的收益与市场指数收益高度相关时,Alpha和beta是非常有效的投资绩效衡量指标.Alpha值一般都是年利率化的. beta指标是投资组合系统性风险的衡量指标. 两指标基于CAPM模型
@农背2123：何为詹森指数(阿尔法值)? -
廖剂13391977833…… 优秀的基金产品在于能够通过主动投资管理,追求超越大盘的业绩表现.这说明基金投资不仅要有收益,更要获得超越市场平均水准的超额收益.将这一投资理念量化后贯彻到基金产品中来,就是要通过主动管理的方式,追求詹森指数(或称阿...
@农背2123：β系数与资本资产定价模型的CAPM应用 -
廖剂13391977833…… CAPM已被广泛用于证券投资分析,从投资者的角度看,CAPM具有以下含义:1.投资者要求的必要报酬率部分地决定于无风险利率;2.投资收益率与市场总体收益期望之间的相关程度对于必要报酬率有显著影响;3.任何投资者都不可能回避市...
