修正久期与利率风险
@颛章6643：什么是债券修正久期,具体怎么计算 / 债券 -
廉文17089763033…… 你好,修正久期指的是对于给定的到期收益率的微小变动,债券价格的相对变动值,即delta_P/P .修正久期大的债券 , 利率上升所引起价格下降幅度就越大,而利率下降所引起的债券价格上升幅度也越大.可见,同等要素条件下,修正久期小的债券比修正久期大的债券抗利率上升风险能力强;但相应地,在利率下降同等程度的条件下,获取收益的能力较弱. 计算公式为: D*=D/(1+y/k) 其中D为麦考利久期,y为债券到期收益率,k为年付息次数.
@颛章6643：债券投资的久期是怎么回事? -
廉文17089763033…… 实际上,久期在数值上和债券的剩余期限近似,但又有别于债券的剩余期限.在债券投资里,久期被用来衡量债券或者债券组合的利率风险,它对投资者有效把握投资节奏有很大的帮助.一般来说,久期和债券的到期收益率成反比,和债券的剩...
@颛章6643：久期是金融风险的变量单位? -
廉文17089763033…… 债券有两大风险,一是利率风险,二是信用风险.其中利率风险就是用久期来衡量的.学术点来说,久期就是用现金流作为权,计算的加权平均剩余期限. 债券还本的时间越长,面临的利率风险就越大.但是不仅仅需要考虑最后到期时的那笔...
@颛章6643：巴塞尔银行监管委员会《利率风险管理与监管原则》中表1的修正久期是怎么算出来的 -
廉文17089763033…… 5.71年应该是考虑到货币的现金价值,有5%的收益吧,而收益是现收现金,就是在一年后提前回收现金价值的实际日期5.08年是怎么回事,由于缺少你所言的上下文,无法进行判断和计算
@颛章6643：活期存款的隐久期 -
廉文17089763033…… 活期存款的久期可能指,从提取活期存款到活期存款到帐所需要的时间(接近于零?). 久期指的是市场利率发生一个百分点的变化,债券价格变化的金额. 实际上,久期在数值上和债券的剩余期限近似,但又有别于债券的剩余期限.在债券...
@颛章6643：国债中的＂修正久期＂和＂凸性＂是什么意思? - 作业帮
廉文17089763033…… [答案] 问得比较专业,1962年麦尔齐最早提出债券定价的五个原理,至今被视为债券定价理论的经典.其一,债券的价格与收益率... 修正马考勒久期是债券价格曲线的斜率,即久期除以(1+y),在度量债券的利率风险方面,修正久期比久期更加方便.他是一...
@颛章6643：国债的修正久期、凸性是什么意思?
廉文17089763033…… 久期和凸性是衡量债券利率风险的重要指标.很多人把久期简单地视为债券的到期期限,其实是对久期的一种片面的理解,而对凸性的概念更是模糊.在债券市场投资行为...
@颛章6643：债券利率如何衡量风险?
廉文17089763033…… 债券利率风险的衡量 (一)债券价格随利率变化的基本原理 市场利率的变化会影响到债券价格的变化,即利率上升,债券价格会下跌. (二)测量债券利率风险的方法 1...
@颛章6643：什么是债券的久期,修正久期和基点价值 -
廉文17089763033…… 久期又名麦考利久期,指的是债券的平均到期时间,即债券持有者收回其全部本金和利息的平均时间.简单说,就是我买了一个债券要多长时间还完,久期可以告诉我们.久期是债券价格相对于债券收益率的敏感性. 修正久期是对于给定的到期...
廉文17089763033…… 你好,修正久期指的是对于给定的到期收益率的微小变动,债券价格的相对变动值,即delta_P/P .修正久期大的债券 , 利率上升所引起价格下降幅度就越大,而利率下降所引起的债券价格上升幅度也越大.可见,同等要素条件下,修正久期小的债券比修正久期大的债券抗利率上升风险能力强;但相应地,在利率下降同等程度的条件下,获取收益的能力较弱. 计算公式为: D*=D/(1+y/k) 其中D为麦考利久期,y为债券到期收益率,k为年付息次数.
@颛章6643：债券投资的久期是怎么回事? -
廉文17089763033…… 实际上,久期在数值上和债券的剩余期限近似,但又有别于债券的剩余期限.在债券投资里,久期被用来衡量债券或者债券组合的利率风险,它对投资者有效把握投资节奏有很大的帮助.一般来说,久期和债券的到期收益率成反比,和债券的剩...
@颛章6643：久期是金融风险的变量单位? -
廉文17089763033…… 债券有两大风险,一是利率风险,二是信用风险.其中利率风险就是用久期来衡量的.学术点来说,久期就是用现金流作为权,计算的加权平均剩余期限. 债券还本的时间越长,面临的利率风险就越大.但是不仅仅需要考虑最后到期时的那笔...
@颛章6643：巴塞尔银行监管委员会《利率风险管理与监管原则》中表1的修正久期是怎么算出来的 -
廉文17089763033…… 5.71年应该是考虑到货币的现金价值,有5%的收益吧,而收益是现收现金,就是在一年后提前回收现金价值的实际日期5.08年是怎么回事,由于缺少你所言的上下文,无法进行判断和计算
@颛章6643：活期存款的隐久期 -
廉文17089763033…… 活期存款的久期可能指,从提取活期存款到活期存款到帐所需要的时间(接近于零?). 久期指的是市场利率发生一个百分点的变化,债券价格变化的金额. 实际上,久期在数值上和债券的剩余期限近似,但又有别于债券的剩余期限.在债券...
@颛章6643：国债中的＂修正久期＂和＂凸性＂是什么意思? - 作业帮
廉文17089763033…… [答案] 问得比较专业,1962年麦尔齐最早提出债券定价的五个原理,至今被视为债券定价理论的经典.其一,债券的价格与收益率... 修正马考勒久期是债券价格曲线的斜率,即久期除以(1+y),在度量债券的利率风险方面,修正久期比久期更加方便.他是一...
@颛章6643：国债的修正久期、凸性是什么意思?
廉文17089763033…… 久期和凸性是衡量债券利率风险的重要指标.很多人把久期简单地视为债券的到期期限,其实是对久期的一种片面的理解,而对凸性的概念更是模糊.在债券市场投资行为...
@颛章6643：债券利率如何衡量风险?
廉文17089763033…… 债券利率风险的衡量 (一)债券价格随利率变化的基本原理 市场利率的变化会影响到债券价格的变化,即利率上升,债券价格会下跌. (二)测量债券利率风险的方法 1...
@颛章6643：什么是债券的久期,修正久期和基点价值 -
廉文17089763033…… 久期又名麦考利久期,指的是债券的平均到期时间,即债券持有者收回其全部本金和利息的平均时间.简单说,就是我买了一个债券要多长时间还完,久期可以告诉我们.久期是债券价格相对于债券收益率的敏感性. 修正久期是对于给定的到期...
