久期用哪个excel公式
@隗水6486：为什么我的Excel里面没有计算久期的函数(duration)? -
常奇18311811786…… 用工具里的”加载宏“工具,安装上就可以了.
@隗水6486：久期的计算的计算公式是什么? -
常奇18311811786…… 如果市场利率是Y,现金流(X1,X2,...,Xn)的麦考利久期定义为:D(Y)=[1*X1/(1+Y)^1+2*X2/(1+Y)^2+...+n*Xn/(1+Y)^n]/[X0+x1/(1+Y)^1+X2/(1+Y)^2+...+Xn/(1+Y)^n] 即 D=(1*PVx1+...n*PVxn)/PVx 其中,PVXi表示第i期现金流的现值,D表示久期. ...
@隗水6486：怎么用excel计算凯迪债的久期和凸性?过程请说详细点,谢谢,一定要亲自算过啊.拜托,拜托. -
常奇18311811786…… 看了这个帖子2113才知道Duration和Convexity的中文翻译是“久期”和“凸性”... 1. Modified Duration = (1 * PVCF1 + 2 * PVCF2 + ... + n * PVCFn)/(k * Price)(1 + yield/k) 其中: PVCF是每5261笔资金流的现值.4102 k是每年付款的次数.你说是欧洲美元债券,所以我1653设k=2 Price是债券的版价格.因为票息率等于收益率,所以价权格等于面值. yield是收益率.
@隗水6486：久期的计算的计算公式是什么? - 作业帮
常奇18311811786…… [答案] 久期度是一种测度债券发生现金流的平均期限的方法.由于债券价格敏感性会随着到期时间的增长而增加,久期也可用来测度债券对利率变化的敏感性,根据债券的每次息票利息或本金支付时间的加权平均来计算久期.\x0d决定久期即影响债券价格对...
@隗水6486：久期如何计算? -
常奇18311811786…… 1.先将债券的价格转换成收益率 2.计算债券的净价 由于债券有随着日子增长,债券价值自然增长的性质( 也就是应计利息会逐日增加),到付息日时又会自动减少( 因为拿到了利息),因此使得债券的久期出现不连续的现象. 因此合理的久期定义是看利率发生改变时, 债券的内含价值发生多少的改变,因为利率改变后, 债券的应计利息不会跟着改变,因此应计利息与利率风险无关, 必须剔除. 3.计算利息上升与下降后的净价 将相同的现金流、现金流现值、全价、净价等公式复制到下方, 更改收益率为原有收益率加上1个BP: 4.计算久期套用久期公式,便可以把债券久期计算出来.
@隗水6486：一个关于债券久期的计算问题
常奇18311811786…… 债券息票为10元,价格用excel计算得,96.30元 久期=(1*10/(1+11%)^1+2*10/(1+11%)^2+3*10/(1+11%)^3+4*10/(1+11%)^4+5*10/(1+11%)^5+5*100/(1+11%)^5)/96.30=4.15 若利率下降1个百分点,债券价格上升=4.15*1%=4.15% 变化后债券价格=96.30*(1+4.15%)=100.30元 当然,以久期衡量的价格变化均为近似值,因为我们知道,当利率变为10%后,就等于票面利率,债券价格应该为100元整.
@隗水6486：如何用excel计算年金复利现值 -
常奇18311811786…… 利用 Excel 计算终值、现值、年金、期限、收益率与久期_百度文库 http://wenku.baidu.com/link?url=oLJAuat7buHlyxpZpBELOH1HJccwpUBK6R1Ol2zfLNI9f9w4ywhldfMG5CmAUa5Y7guyv-W4s0qkBayTA1ZMRfaDOu9RQdXrZCRJqc9vig3
@隗水6486：久期是用来干什么的,如何计算啊?有例题吗? -
常奇18311811786…… 久期在数值上和债券的剩余期限近似,但又有别于债券的剩余期限.在债券投资里,久期被用来衡量债券或者债券组合的利率风险,它对投资者有效把握投资节奏有很大的帮助. 一般来说,久期和债券的到期收益率成反比,和债券的剩余年限及...
@隗水6486：Excel 请问如何用excel计算债券的凸性 -
常奇18311811786…… 可以直接调用excel函数就可以. 债券信息 100012.IB 交易日 2010-7-28 到期日 2020-5-13 交易日中债估值(净值) 99.7408 面值 100 票面利率 3.25% 每年付息次数 2 YTM_中债估值 3.2808% 修正久期 8.271033885 公式为“=MDURATION(B12,B13,B16,B18,B17)” 凸性还没有找到. 当然用单变量求解,分解为现金流也可以计算.
@隗水6486：久期的计算 -
常奇18311811786…… D 麦考利久期是在不考虑市场利率情况下,何时还本的问题 1 2 3 cashflow 8 8 108 那么第一二年可以得到16元,还需84元就是100元. 计算式 2+84/108=2.78
常奇18311811786…… 用工具里的”加载宏“工具,安装上就可以了.
@隗水6486：久期的计算的计算公式是什么? -
常奇18311811786…… 如果市场利率是Y,现金流(X1,X2,...,Xn)的麦考利久期定义为:D(Y)=[1*X1/(1+Y)^1+2*X2/(1+Y)^2+...+n*Xn/(1+Y)^n]/[X0+x1/(1+Y)^1+X2/(1+Y)^2+...+Xn/(1+Y)^n] 即 D=(1*PVx1+...n*PVxn)/PVx 其中,PVXi表示第i期现金流的现值,D表示久期. ...
@隗水6486：怎么用excel计算凯迪债的久期和凸性?过程请说详细点,谢谢,一定要亲自算过啊.拜托,拜托. -
常奇18311811786…… 看了这个帖子2113才知道Duration和Convexity的中文翻译是“久期”和“凸性”... 1. Modified Duration = (1 * PVCF1 + 2 * PVCF2 + ... + n * PVCFn)/(k * Price)(1 + yield/k) 其中: PVCF是每5261笔资金流的现值.4102 k是每年付款的次数.你说是欧洲美元债券,所以我1653设k=2 Price是债券的版价格.因为票息率等于收益率,所以价权格等于面值. yield是收益率.
@隗水6486：久期的计算的计算公式是什么? - 作业帮
常奇18311811786…… [答案] 久期度是一种测度债券发生现金流的平均期限的方法.由于债券价格敏感性会随着到期时间的增长而增加,久期也可用来测度债券对利率变化的敏感性,根据债券的每次息票利息或本金支付时间的加权平均来计算久期.\x0d决定久期即影响债券价格对...
@隗水6486：久期如何计算? -
常奇18311811786…… 1.先将债券的价格转换成收益率 2.计算债券的净价 由于债券有随着日子增长,债券价值自然增长的性质( 也就是应计利息会逐日增加),到付息日时又会自动减少( 因为拿到了利息),因此使得债券的久期出现不连续的现象. 因此合理的久期定义是看利率发生改变时, 债券的内含价值发生多少的改变,因为利率改变后, 债券的应计利息不会跟着改变,因此应计利息与利率风险无关, 必须剔除. 3.计算利息上升与下降后的净价 将相同的现金流、现金流现值、全价、净价等公式复制到下方, 更改收益率为原有收益率加上1个BP: 4.计算久期套用久期公式,便可以把债券久期计算出来.
@隗水6486：一个关于债券久期的计算问题
常奇18311811786…… 债券息票为10元,价格用excel计算得,96.30元 久期=(1*10/(1+11%)^1+2*10/(1+11%)^2+3*10/(1+11%)^3+4*10/(1+11%)^4+5*10/(1+11%)^5+5*100/(1+11%)^5)/96.30=4.15 若利率下降1个百分点,债券价格上升=4.15*1%=4.15% 变化后债券价格=96.30*(1+4.15%)=100.30元 当然,以久期衡量的价格变化均为近似值,因为我们知道,当利率变为10%后,就等于票面利率,债券价格应该为100元整.
@隗水6486：如何用excel计算年金复利现值 -
常奇18311811786…… 利用 Excel 计算终值、现值、年金、期限、收益率与久期_百度文库 http://wenku.baidu.com/link?url=oLJAuat7buHlyxpZpBELOH1HJccwpUBK6R1Ol2zfLNI9f9w4ywhldfMG5CmAUa5Y7guyv-W4s0qkBayTA1ZMRfaDOu9RQdXrZCRJqc9vig3
@隗水6486：久期是用来干什么的,如何计算啊?有例题吗? -
常奇18311811786…… 久期在数值上和债券的剩余期限近似,但又有别于债券的剩余期限.在债券投资里,久期被用来衡量债券或者债券组合的利率风险,它对投资者有效把握投资节奏有很大的帮助. 一般来说,久期和债券的到期收益率成反比,和债券的剩余年限及...
@隗水6486：Excel 请问如何用excel计算债券的凸性 -
常奇18311811786…… 可以直接调用excel函数就可以. 债券信息 100012.IB 交易日 2010-7-28 到期日 2020-5-13 交易日中债估值(净值) 99.7408 面值 100 票面利率 3.25% 每年付息次数 2 YTM_中债估值 3.2808% 修正久期 8.271033885 公式为“=MDURATION(B12,B13,B16,B18,B17)” 凸性还没有找到. 当然用单变量求解,分解为现金流也可以计算.
@隗水6486：久期的计算 -
常奇18311811786…… D 麦考利久期是在不考虑市场利率情况下,何时还本的问题 1 2 3 cashflow 8 8 108 那么第一二年可以得到16元,还需84元就是100元. 计算式 2+84/108=2.78
